A kockázatkezelés stratégiája és módszerei - stadopedia
Mechanizmusok a pénzügyi kockázatok semlegesítésére.
Mechanizmusok a pénzügyi kockázatok semlegesítésére:
- Az eltörlés a kockázati esemény elkövetésének megtagadása. De a pénzügyi vállalkozás számára a kockázat eltörlése általában megszünteti a nyereséget.
- Veszteség megelőzés és ellenőrzés a pénzügyi kockázatkezelési módszer a konkrét megelőző és követő, amelyek által okozott annak megelőzése, hogy a negatív hatásokat, hogy megvédjék magukat a balesetek, figyelemmel kíséri a skála, ha a veszteség már felmerült, elkerülhetetlen.
- Az önbiztosítás magában foglalja a kockázatvállalást, a kockázati tétel létrehozásával a különleges veszteség ellentételezésére szolgáló alap kockázata.
- Biztosítási. A biztosítás lényege abban nyilvánul meg, hogy a befektető készen áll a bevétel egy részének visszautasítására, csak a kockázat elkerülése érdekében.
- A felszívódás a károk felismerése és a biztosítás megtagadása. A felszívódást akkor alkalmazzák, ha az állítólagos kár összege jelentéktelenül kicsi, és elhanyagolható.
- Diverzifikáció - a kockázat elosztása több, tárgy, tevékenység stb. Között
- Korlátozás - befektetési korlátok meghatározása, sok vásárolt áru, kölcsönök.
A kockázatkezelés összetett, többlépcsős folyamat a kockázatok azonosítására, értékelésére, kezelésére, felügyeletére és ellenőrzésére.
Manipuláció kockázat - ez developm-ka és az intézkedések végrehajtásával, amely potenciálisan ofszet lyat közelgő kockázatok (pl fedezeti) alacsonyabb (például egy döntés a kevésbé kockázatos al változtatja natív tevékenység diverzifikálására) vagy átutalás (például a félelem ), elkerülve a kockázatos tevékenységeket, vagy tudatosan elfogadja a kockázatot (elfogadja).
A kockázatkezelési rendszer a gazdálkodó funkcióinak egymáshoz kapcsolódó teljesítménye az üzleti tevékenységre jellemző kockázatok határain belül (a műveletek, a szolgáltatás és a probléma egészének területén). Ezek a funkciók a következők:
- a rendszeres tervezés, az adók fizetése és az üzletmenet során történő ellenőrzés;
-az összes belső üzleti folyamat szervezése;
-a gazdasági folyamatok, a megrendelés és a funkcionalitás értékelése;
-minden olyan külső és belső esemény lefedése, amely befolyásolhatja a vállalkozás jövőbeli fejlődését;
-a folyamatok vezetése és a kockázatkezelés fogalmának kialakítása.
A kockázatkezelés stratégiája a bizonytalan gazdasági helyzet kockázatkezelésének művészete, amely a kockázati előrejelzésen és a csökkentés módszerein alapul. Ez a stratégia magában foglalja azokat a szabályokat, amelyek alapján a kockázati döntéseket meghozzák és az opció megválasztásának módját.
A kockázatkezelés stratégiájában a következő módszereket alkalmazzák:
A győzelem maximális. A kockázati befektetések lehetséges változatai közül az opciót választják, amely biztosítja a legnagyobb hozamot, minimális vagy elfogadható kockázattal a befektető számára.
Az eredmény optimális valószínűsége és változékonysága. Az eredmény optimális valószínűségének elérése az, hogy a lehetséges megoldások közül az egyik azt választja, hogy az eredmény valószínűsége elfogadható a befektető számára. A gyakorlatban a szabályok alkalmazását az optimális eredmény valószínűsége általában kombinálásával etsya szabályok használatával optimális együttes leblemosti eredményeként, a lényeg az utolsó Zack aktívvá válik, hogy a lehetséges megoldások you-Bireh hogy mely annak a valószínűsége, payoffs-sha és a veszteség egy és ugyanaz a kockázatos befektetés a tőke a legkisebb szakadék.
A jövedelem és a kockázat optimális kombinációja. A vágy, hogy optimális együttműködés cetanah méretű győzelem és a kockázat mértéke abban a tényben rejlik, hogy a vezető becslése szerint a várható értéke nyeremények, valamint kockázati és at-Nima döntés, hogy fektessenek be a Merope-riyatie, amely lehetővé teszi, hogy a várható, a nyeremények és ugyanakkor elkerülje a fájdalmat Shogo kockázatot. A tőkebefektetés döntéshozatalának szabályait a megoldási változat választásának különböző módjai egészítik ki. Az utóbbi választás közül:
-a határozat változata, feltéve, hogy a lehetséges gazdasági helyzetek valószínűsége ismert;
-hogy a lehetséges gazdasági helyzetek valószínűsége ismeretlen, de vannak relatív értékük becslései:
-feltéve, hogy a lehetséges gazdasági helyzetek valószínűsége ismeretlen, de a befektetési tőke eredményeinek értékelésének fő irányai ismertek.
Az első esetben az egyes opciókra a befektetés megtérülésének várható átlagos értéke kerül meghatározásra, és a legmagasabb nyereséghányados választja. Másodszor, a szakértõi megítélés megállapítja a gazdasági helyzet feltételeinek valószínûségét, és kiszámítja a befektetett tõke megtérülésének átlagos várható értékét. A harmadik esetben a tőkebefektetés eredményeinek értékelésére három irány van: a minimális értékből a maximális eredmény kiválasztása; a minimális kockázati érték kiválasztása a maximális kockázatoktól; az eredmény átlagos értékének megválasztása.
A kockázatkezelésben a kockázat megelőzésére és csökkentésére szolgáló módszereket alkalmazzák.
A kockázatok megelőzésének módszerei: elkerülése, megtartása, átadása.
A kockázat elkerülése egyszerűen elkerüli a kockázattal kapcsolatos intézkedéseket. Azonban gyakran ez a nyereség elutasítását is jelenti.
A semlegesítő pénzügyi kockázatok ezen iránya a legradikálisabb. Olyan belső intézkedések kidolgozásából áll, amelyek teljesen kizárják a pénzügyi kockázat egy meghatározott típusát.
A kockázat megőrzése a befektető kockázatának szándékos elhagyása abban a várakozásban, hogy például képes saját költségére fedezni a lehetséges veszteségeket.
A kockázat átruházása magában foglalja a kockázatokért való felelősség átruházását valakinek, például a biztosítónak.
A kockázat mértékének csökkentésével megértjük a veszteségek valószínűségének és mennyiségének csökkenését. A kockázat mértékének csökkentésére a leggyakoribb módszerek a diverzifikáció, engedélyezés, biztosítás és önbiztosítás, fedezeti ügyletek.
Diverzifikáció - az a folyamat, pro-befektetett források elosztása a különböző objektumok beágyazása CAPI-tal nem közvetlenül egymással, hogy csökkentsék a kockázatot és a jövedelemkiesés; A diverzifikáció segítségével elkerülni néhány kockázat tıkeallokációt között nem a különböző tevékenységek (on-például a vásárlás a befektető részvényeket öt különböző vállalatok helyett részvények ML-CIÓ társadalom növeli a valószínűségét megszerzésének betétek átlagos jövedelem ötszörösére, illetve kormányzati, a ötször csökkenti a kockázatot).
Korlátozás - a vállalkozás kockázati költségének legmagasabb összegének megállapítása, amelyhez jelentős kár nélkül megy. Korlátozás a kölcsönök és kölcsönök kibocsátásakor, az áruk értékesítése a hitelen, a tőkebefektetés összegének meghatározása stb.
Az önbiztosítás azt jelenti, hogy a gazdálkodó inkább biztosítást vállal, mintsem biztosítótársasági biztosítékot vásárolni. Ez tőkét takarít meg a biztosításra. Az önbiztosítás magában foglalja a természetes és pénzügyi biztosítási (tartalék) alapok létrehozását közvetlenül a vállalkozásnál.
Fedezeti - a kockázat elleni biztosítás káros árváltozások olyan tényt, Várna anyagi értékek a szerződések és a kereskedelmi ügyletek tervezett vezető ellátási (eladás) az áruk a jövőben ne-IRS. Vannak fedezeti műveletek a felemeléshez és a csökkentéshez.
A növekedés elleni védelem (szerződések vásárlása) a jövőben lehetséges áremelkedések elleni biztosításra szolgál. Ez a művelet lehetővé teszi, hogy jóval korábban állítsa be a vételárat, mint amennyit az igazi termékek vásárolnak. A csökkentés fedezete (a határozott idejű szerződések értékesítése) biztosítja a jövőben a lehetséges árcsökkentést.
Számos nemformálizált módszer létezik a kockázatok minimalizálására, amelyek közvetve befolyásolják a kockázatkezelés szervezetének minőségét és a vállalat egészének kezelését. Ezek a módszerek a következők:
- növeli az emberi erőforrások felhasználásának hatékonyságát. Az emberi tényező nagyban meghatározza a vállalat sikerességét a piacon. A személyzet felhasználásának hatékonysága a személyzet kiválasztásának és bérbeadásának minőségétől,
a munkatársak képzésének és fejlesztésének intenzitása, a motivációs mechanizmus tökéletessége;
-a szervezeti felépítés optimalizálása. A rugalmasság a szervezeti struktúra és megfelelőségét a cég tükrözi a sajátosságait a Professional-izmus menedzsment és jelentősen javítja a stabilitást velünk-és alkalmazkodóképessége a változó vállalati schimsya külső körülmények.
-a szervezet innovációs képességének foka. Modern üzleti kínál óriási a ha-érdemrendet új menedzsment technikák minden ASPEK-ter szervezet, figyelmen kívül hagyva, amiknek a veszteség versenyelőny és a fokozatos kihalás a cég. Ez nem azt jelenti, hogy szükség van a vak következő Liu BYM új technikákat, de a folyamat-Sauveur-javítása és minőségének javítása irányító-CIÓ kell történnie a szervezet utáni Janno.
-(beleértve az informálisakat is) fejlesztését és karbantartását az infrastrukturális szervezetekkel és más piaci szereplőkkel.