Nem rendszerszintű kockázat, rendszerszintű kockázat - a kockázatértékelés beruházási projektek
nem rendszerszintű kockázatokat
- likviditási kockázat (likviditási kockázat) - a keresletet egyes értékpapírok lehetnek kitéve jelentős változások, beleértve, hogy eltűnnek a hosszú ideig;
- üzleti kockázat (üzleti kockázat) - az értékpapírok árát (például részvények) bármely cég attól függ, hogy mennyire jól a cég dolgozik a lány választott irányban;
- pénzügyi kockázat (pénzügyi kockázat) - a cég részvényeinek ára ingadozhat irányától függően a folyamatban lévő pénzügyi politika. Például a fokú pénzügyi kockázatot növeli, ha a finanszírozás a cég nagy jelentőséget tulajdonít a vezetést kérdés vállalati kötvények;
- nemfizetési kockázata (alapértelmezett kockázat) - a kibocsátó, hogy különböző okok miatt (pl csőd), lehet, hogy nem tudja elvégezni időben, vagy egyáltalán teljesítette a tulajdonosok az értékpapírok.
A kockázat minimalizálása érdekében a nem rendszer olyan módszerrel, mint a diverzifikáció, a kívánt alkalmazást rajz befektetési portfólió. Létrehozása befektetési portfolió, a befektető egy sor több pénzügyi eszköz által kibocsátott különböző kibocsátók, ezért kitéve egyenetlen, nem rendszerszintű kockázatokat. Így a befektető célja, hogy változatosabbá befektetési kockázatokat, vagyis megakadályozza az egyidejű változások az egyes eszközök visszatér ugyanabba az irányba. Az alsó az értékpapír a befektetési portfólió, annál nagyobb a kockázat szintjét. A módszer a diverzifikáció, hogy minimalizálja a kockázatot, nem rendszer bebizonyította, hogy nagyon hatékony a körülmények elég nagy befektetési portfólió.
Limit diverzifikációs a kockázati szint rejlő pénzügyi piac egészére, fennáll annak a veszélye, hogy megkapta a nevét az elmélet a rendszer.
rendszerszintű kockázatok
By rendszerszintű kockázat utal, hogy a kockázatok, melyek velejárói nem működnek egyes értékpapírok és a különböző készletek értékpapírok, hogy kisebb vagy nagyobb mértékben az egyes tagok sokasága értékpapírok. Rendszerszintű kockázatokat is ismertek, mint „a kockázat a befektetési portfolió” vagy „piaci kockázat”. Vezetéknév kapott rendszerszintű kockázatokat, mert azok hatása van kitéve a teljes piacon vagy annak jelentős részén. Ennek megfelelően a legnagyobb figyelmet a rendszerszintű kockázatok kell fordítani azoknak a befektetőknek, hogy a beruházás különböző eszközök előnyös kialakulását egy befektetési portfólió.
Rendszerszintű kockázatok által okozott esetleges bizonytalanságokat a gazdasági helyzet a piacon, mint egy egész, az általános tendenciák jellemzőek a piac egészére, és így befolyásolja szinte minden értékpapír-kibocsátók az e piacon működő. Abban az esetben, rendszerszintű kockázat diverzifikáció a módszer nem működik, és elkerülhető legyen a veszteségektől a megvalósítása a beruházási rendkívül nehéz. Példaként az ilyen kockázatok nélkül fárasztó minden diverzitás:
- kamatkockázat (kamatkockázat) - okozza kamatlábak ingadozása. Ez különösen fontos a tulajdonosok az adósság, mint a kötvények;
- devizakockázat (árfolyamkockázat) - rejlő kockázatot az értékpapírokba beruházásaival külföldi kibocsátók és közvetlenül kapcsolódnak az árfolyam-ingadozás;
- inflációs kockázat (inflációs kockázat) - váratlan infláció emelkedését eredményezi kényszerített változások a tevékenységét a kibocsátók és jelentős mértékben befolyásolhatják a részvények árfolyama;
- politikai kockázat (politikai kockázat) - a nem várt, különösen drámai változások a politikai helyzet elkerülhetetlenül hatással lesz a tőzsdén, gyakran igen kedvezőtlen. Különösen fontos ez a kockázat válik, ha foglalkoznak a pénzügyi eszközök a fejlődő országokban, de jelen van, és a munkahelyi bevezetett piacokon.
Amellett, hogy ezek a kockázatok, vannak más tényezők, amelyek egy kisebb vagy nagyobb mértékben befolyásolhatják a sikeres befektetés a tőzsdén.