kumulatív flow módszer - studopediya
A cash flow-kimutatás készül módszerével kumulatív flow-CIÓ olyan esetekben, amikor szükség van nyomon követni az idő, a folyamat visszatér a hitelek a projekt és azonosítani életet oku paemosti.
Cash flow áll beáramlás és kiáramlás. A projekt pénzforgalmának mutatja pénzforgalom (bevétel) és a különféle hulladékok készpénzes (kiáramlás) az idő függvényében. A számítás során kapott a projekt élettartama az osztály a cél (hozott tervezési) időszakok alapján lépésről-vanija tervez. Minden lépésben minden Készpénzbevételek is megjelenik, vagyis jövedelem valamennyi forrásból; minden kiáramlás Denezh kormányzati források, vagyis a kifizetések, a költségek, stb.; és a mérleg ennek eredményeként az időszak, a különbség a beáramlás és kiáramlás.
Beáramlás az asztalra a jelentését pénzmozgással szakaszában a gazdasági egység (beruházási szakasz) megjelent-tained által törzsrészvénytöke, koncentrálódik egy bizonyos ideig, a hosszú lejáratú hitelek emelte a projekt szerinti bontásban időszakban. A színpadon eksplua-tation (működési szakasz) pénzbeáramlástól karakteres zuetsya eladásából származó bevétel (értékesítés) termékek és szolgáltatások. Bizonyos esetekben, amikor a gazdálkodó a projekt során szerez értékpapírok (például részvények más cégek), mint a forrás pénzforgalom lehet százalékában Securities. Működhet ebben a minőségében, és egyéb bevételek. Ez eladásából származó bevétel a visszavonult a berendezés működését, és a végén a pro-Ekta - a felszámolási vagyon értéke már prekrativshe th fennállásának gazdasági egység.
Az a projekt megvalósítása a meglévő üzem, ahol amellett, hogy a kibocsátás az új termékek (új szolgáltatások), folyamatos etsya korábban termelnek gazdasági tevékenység, a kiadás küldött-ment az értékesítés és a felvehető származó bevételek az összes korábban elvégzett és a folyamatban lévő üzleti tevékenységet. Így a korábban elvégzett sikeres projektek sposobst létezik siker és az új projektek.
Amint lehet végezni függően a pénzügyi teljesítés a projekt úgy, hogy egy új projekt lett elválasztva a vezetékes üzleti szervezetem tevékenységet. Ebben az esetben azt kívánja létrehozni meghatározott érintően a projekt ki kapcsolatot a többi figura-ség gazdasági egység - a projekt felek. Poszt-pat számítanak - ez oldja meg a projekt fél.
Kiáramlás a táblázatban a cash flow a beruházási fázisban jelent a befektetett tőke, mielőtt a termelési költségek, a kamatfizetés hitelek „beruházások forgóeszköz (forgóeszközök növelése). Az ex-pluatatsionnoy fázis, ez lehet a növekedés a forgóeszközök (forgóeszköz-edik) időnként, ha van eléréséhez 100 százalékos kapacitáskihasználtság a projekt. Mivel Uwe-lichenie termelés volumene (szolgáltatások), hogy szükség van a működő tőke növekszik, és ez megköveteli a további fi-pénzügyi forrásokat. Ezen túlmenően, a kiáramlás által képviselt fizetési hitelek kamatainak, a működési területen (marketing) spendest kami, valamint az adók fizetett nyereség. A működési költségek is adók és díjak szerepelnek a termelési költség és az ár.
Sajátosságai adóztatás abban az országban, ahol a projekt felek működő (egység) lehet saját követelményrendszerét a mutatók összetételét táblázat cash flow kimutatás. A komplexitás az adórendszer teheti maximális szabad cash flow kimutatás számos magánforrások tekintett off-pár az eredménykimutatásban. Ez beáramló készpénz termékek (szolgáltatások) végrehajtása, a működési területen (marketing) költségek, az adók. Ennek eredményeként a cash flow kimutatás átadásra csak a nettó profit marad Xia kifizetése után az összes adót tartalmazzák.
Az egyensúly az egyes időszakok közötti különbség összegével beáramlás és kiáramlás mennyisége egy adott időszakon belül. Néha ez az úgynevezett tiszta patak újra hivatalos pénz (nettó eredmény). Az egyenleg lehet pozitív vagy negatív NYM. Egyensúly meghatározásához összetételétől függ a mutatók a beáramlás és kiáramlás a készpénz, de akár SLE-tea a különbség összegét beáramlás és kiáramlás. Meghatározása mérleget minden időszakban lehetővé teszi, hogy megtalálja a kumulált nettó áramlás a valós arány (kumulatív nettó eredmény) után ka-zhdogo időszakban, ami lehet pozitív vagy negatív. Abban az esetben juthatnak forrásokhoz a projekt azt a halmozott nettó forgalma minden időszakban elején az adósság, majd az összeget a szabad cash, hogy lehet használni különböző célokra: az osztalék kifizetésére, a végrehajtás egy új projekt (ek) stb Az összesített nettó áramlás a valós pénz (Ku mulyativny nettó eredmény) van kialakítva, az előadás után a házigazdák-stvuyuschim tárgya projekt feleknek minden kötelezettséget, beleértve a tulajdonosok a részvények (ők fizetik divi-dandy), a munkaerő (munkások, alkalmazottak, a vezetési Tsami on munkaszerződések) keresztül a fizetési díjak és ösztönzi-CIÓ az eredményes munkához, nem is beszélve a hitelező.
Táblázat cash flow kimutatás is tartalmazhatnak információkat az összes ilyen kifizetéseket, amennyiben azt visszavonni a nyilatkozatot a nyereség és veszteség, és néha lehet újra látható ebben a jelentésben.
Összesített nettó jövedelem a cash-flow kimutatás azt mutatja, hogy az összeg a szabad cash-bu gyerekek projekt felek végén minden a menetrend-CIÓ időszakokban. Az első időszak kumulált értéke th negatív nettó jövedelem. Ez létrehozása során a tulajdonosok, stvuyuschego tárgya (építési), azaz a beruházási fázisban.
Ezután már a gyártási fázisban a negatív érték a halmozott nettó jövedelem fokozatosan csökkent, és abban az időszakban, amikor az értéke a halmozott nettó jövedelem nulla, van egy teljes visszatérését hitelek és végződik kamatfizetések a kölcsön. Ez a jelentés a táblázatban a mozgás de gyengéd eszköz a megtérülési idő (megtérülési idő) a hitelek.
Az összeg a pénzeszközök adósság visszafizetését is lehet használni, és az értékcsökkenés. Az a tény, hogy az amortizációs sehol felsorolja Xia, és továbbra is a gazdasági egység, a projekt felek. Valami, hogy vegye figyelembe értékcsökkenés, amortizáció, a szükséges számítása folyó kiadások (költségek) átadása az osztály távú vonal a cash-flow kimutatás. § (sor vagy oszlop a táblázatban) „üzemeltetési költségek” ebben az esetben is tartalmaznak egy kiegészítő sor (vagy oszlop) - „beleértve az amortizációt.” A döntés használati SRI értékcsökkenést visszafizetés vesz a projekt felek egyetértésével a részvényesek (ha van ilyen).
Egy piacgazdaságban ez nagyon fontos, hogy ne csak az a tény, a pénzösszeg átvételének, hanem időszakok, amikor megkapta. Ez különösen fontos ahhoz, hogy az infláció. De nem csak az okokat az infláció, vegyük észre, hogy az átvétel időpontjában, vagy a kiadások alapok. Birtoklása bizonyos pénzügyi források lehetővé szervezni a saját hatékony felhasználását befektetés nagyon nyereséges tevékenységek. Ezért egyre azon vagy más Denezh kormányzati források inkább később, mint előbb megfosztják a tulajdonos ilyen lehetőség. Ezért az üzleti figyelembe kell vennie a különbség a különböző időpontokban mind a költségek és eredmények. Ezért minden mennyiségben de gyengéd eszközökkel ma többet jelent, mint az azonos mennyiségű, egy évvel később, és miután az összes, még egy kis ideig.
Ebben a tekintetben egy egyszerű összegzése mind a költségek és az eredmények-nek kapott különböző időpontokban nem ad helyes elképzelés azok fontosságát, értékét. Annak érdekében, hogy a folyamat összeadásával tájékoztató jellegű, szükséges mennyiségeket de szelíd patak gyártott különböző időpontokban, ok-társít lennomu arra, hogy egy adott időpontban.
A Szovjetunió nem tett különbséget, hogy milyen időben és hogyan adja meg, és a pénz, csak fontosnak, hogy az összegük. Amikor projektek értékelésénél minden ki- és befizetéseit kapnak azonos időszakában - az elején a projekt. hozza készpénzt közös időszakban a diszkontált-vanija. Az alapvető előfeltétele, hogy megalapozza a koncepció dis-kontirovaniya áramlási valódi pénzt abban a tényben rejlik, hogy a pénz egy idő-érték arány, azaz a "Time - pénz". Egy bizonyos mennyiségű de-neg, rendelkezésre álló készlet a pillanatban, sokkal értékesebb, mint az azonos mennyiségű a jövőben (utólag). A további időszakra valós birtokában ez az összeg, annál kevésbé annak értékét.
Így a cash flow kimutatás tartalmazza a további sorok / oszlopok „nettó jelenértéke” minden időszakban, és a „halmozott nettó jelenérték”, és az egyes időszakok felülvizsgálat alatt áll. A legfrissebb th mutató a megtérülési idő a befektetett a projekt megvalósíthatóságának, a hatékonyság és az elfogadhatóság.
Összetétel paraméterek végrehajtása során a teljes áramlás pénzügyi források megvalósítási módja a következő lehet:
A. pénzforgalom:
1. származó bevétel értékesítés (értékesítési termékek és szolgáltatások)
2. összege (százalék) az értékpapírok
3. Egyéb jövedelem.
V. készpénzkiáramlás:
2. Érdeklődjön hitelek
3. Működési és marketing költségek,